1. Форекс
    2.  » 
  2. Аналитика
    3.  » 
  3. Технический анализ
    4.  » 
  4. (11:46 мск) Доллар под ударом на торгах в Токио
26.02.2007 11:47

(11:46 мск) Доллар под ударом на торгах в Токио

Торги в понедельник, 26 февраля начались достаточно оживленно. Пара EUR/USD на торгах в Азии в понедельник достигла самого высокого уровня почти за два месяца. Спекулятивные участники рынка, в том числе американские инвестиционные банки, покупали единую европейскую валюту. Евро выросло до отметки 1,3199 на торгах в Токио. Это самый высокий уровень с 3 января, когда пара торговалась на уровне 1,3291. Покупки евро со стороны спекулятивных краткосрочных участников рынка были одной из главных движущих сил торгов на азиатской сессии. В числе факторов, поддержавших евро, трейдеры также называют ухудшающееся отношение инвесторов к доллару. Давление на американскую валюту оказывают возобновившиеся опасения относительно роста напряженности в связи с ядерной программой Ирана, ожидания значительного пересмотра в сторону понижения роста ВВП США за 4 квартал, а также снижающиеся долгосрочные процентные ставки в США, говорит Хидеаки Инуе, главный валютный менеджер Mitsubishi UFJ Trust and Banking. "С психологической точки зрения, инвесторы, открывшие позиции с расчетом на падение евро, хотят их закрыть", - отмечает он. Сегодня в 8:00 мск был опубликован отчет Банка Японии от заседания с 17-18 января текущег года. Напомним, что в январе Банк оставил ставку процента без изменения. На заседание руководства Банка Японии, проходившем 17-18 января, трое членов правления - Мияко Суда, Тадао Нода и Ацуси Мидзуно – выступили против сохранения процентных ставок на прежнем уровне. Об этом свидетельствуют протоколы заседания, опубликованные в понедельник. Эти члены правления предложили повысить ключевую процентную ставку до уровня 0,50% с 0,25%. "Стимулирующий эффект, который денежно-кредитная политика оказывает на экономическую активность и цены, может чрезмерно увеличиться, или же могут усилиться ожидания того, что процентные ставки будут оставаться на низком уровне в течение длительного времени вне зависимости от экономической и ценовой ситуации", - заявили три члена правления. На минувшей неделе Банк принял решение повысить ставку процента до 0,50%, а ломбардную ставку процента до 0,75%. Это было первое повышение ставки с июля 2006 года. В 10:00 мск по Германии вышел мартовский индекс потребительского доверия Gfk. Опережающий индекс настроений потребителей, рассчитываемый компанией GfK, в марте снизился до 4,4 пункта по сравнению с пересмотренным февральским значением 4,9 пункта. Ранее в GfK сообщали, что в феврале индекс составил 4,8 пункта. Особенный фокус сейчас смещен в сторону рынка нефи. Фьючерсы на сырую нефть на торгах на Нью-йоркской товарной бирже / в пятницу впервые в 2007 году закрылись выше отметки 61 доллара за баррель. Росту цен на нефть отчасти способствовал продолжающийся рост котировок фьючерсов на бензин в преддверии роста спроса в весенний и летний период. Котировки фьючерсов на бензин выросли на прошлой неделе почти на 12 центов за галлон, или на 7,2%, на фоне сообщений о сокращении запасов нефтепродуктов в США, а также сообщений о неполадках на нефтеперерабатывающих заводах и нефтепроводах в США. Рост цен на нефть и золото оказывают дополнительное давление на рынок золота. Пятничные торги на американском рынке акций завершились в минус. По итогам торгов 23 февраля индекс Dow понизился на 38,54 пункта до 12647,48, или на 0,30%. Индекс широкого рынка Standard & Poor’s 500 понизился на 5,19 пункта до 1451,19, или на 0,36%. Индекс Nasdaq Composite, в котором доминируют технологические компании, опустился на 9,84 пункта до 2515,10, или на 0,39%. Сегодня фундаментальных данных по рынку практически нет, так что особенное внимание рынка сфокусировано вокруг важнейших технических уровней.



EUR/USD

Торги пятницы и начало торгов понедельника плавно сместили рынок выше области $1,3150. Торги в Токио проходили под знаком массовой продажи доллара. Курс EUR/USD практически достиг отметки $,3200, не дотянув лишь 1 торгового пункта. Причиной столь активного сижения стоимости доллара явялется слабый фундамент по США, который планомерно выходил на минувшей неделе. Влияние смежных рынков на евро пока слабоватое. Рост стоимости нефти выше $61 на торгах на NYMEX, а также рост золота на COMEX с некоторым временным лагом окажут поддержку курсу евро. Именно данные по инфляции, которые вышли в минувшую среду, оказывают поддержку курсу доллара. Мнение экспертов о силе вышедших данных несколько разделяется, но факт остается фактом - инфляция в США пока выше базового уровня 2,0%. Инфляция в стране (годовой темп) снизилась с 2,5% до 2,1%, базовый индекс цен уменьшился с 2,7% до 2,6%. Основные моменты текущей политики ФРС 14 и 15 февраля перед Сенатом высказал глава ФРС Бен Бернанке. "Уровень инфляции снижается, хотя нам нужно время, чтобы точно определить процесс на самом деле", сказал банкир. Эксперты отмечают, что дальнейшие действия ФРС мало чем будут отличаться от текущих действий. Отвечая на вопросы журналистов после выступления, банкир отметил, что финансовые возможности США значительно выше европейских. На вопрос о промышленном росте и росте ВВП, банкир ответил, что "рост ВВП в США превосходит динамику ВВП в Европе". Курс евро потив доллара закрылся выше уровня $1,3150 по итогам недели, что, как мы и предполагали, дало сильную поддержку покупателям единой валюты. Уровни сопротивления: $1,32 (психологический уровень), $1,3225 (техический уровень), $1,3260 (уровень 76,4% коррекции). Основные уровни поддержки: $1,3150 (важная "линия баланса"), $1,3090 - 1,3100 (психологический диапазон), $1,3055 (38,2% коррекции), $1,3015 (50% коррекции).

USD/CHF

Коррекционное движение курса пары к chf1,24 было отбито техническими уровнями Фибоначчи. Пара USD/CHF так и не смогла пробить отметку chf1,24 и тем более, закрепиться выше нее. Сейчас франк вырос до chf1,2300 против доллара и продолжает укреплятся. Внизу по франку достаточно важные уровни поддержки. Скорее всего, основное влияние на рынок франка оказывает рынок золота, который демонстрирует завидный рост стоимости. Рынок драгоценных металлов, скорее всего, будет оказывать поддержку франка всю последующую неделю. Напомним, что скупки контрактов на металл инвестиционными фондами от уровня $655 привели к тому, что цена буквально взлетела до уровня $682. Несмотря на завления официальных лиц Банка Швейцарии о том, что ставка процента внутри страны может вырасти, франку пока это не помогает. Уровень инфляции в стране достаточно низкий и реальных причин для роста ставки просто нет. Уровни сопротивления для франка: chf1,2440 (уровень 50% коррекции), chf1,2470 (облако Ишимоку на 4-часовом пероде) Уровни поддержки для франка: chf1,2300 (технический уровень), chf,1,2225 (граница облака по Ишимоку)

GBP/USD

Британский фунт продолжает отрабатывать фундаментальные данные, котоые вышли в пятницу по ВВП. Данные по ВВП в 4 квартале так и не принесли сюрпризов для рынка стерлинга. Рост ВВП в 4 квартале остался на уровне 0,8%, а годовой прирост остается на уровне 3,0%. Пара так и не смогла пробить отметку $1,96 после выхода данных, зато с некоторым временным лагом пара выросла выше уровня. Сейчас стерлинг активно пытается пробить отметку $1,9665 и закрепиться выше нее. В целом, фундаментальная основа стерлинга несколько противоречива. Дополнительным давлением на рынок стерлинга являются слабые данные по розничным продажам (Retail sales), а также по индексу стоимости жилья RICS. Согласно данным Бюро Национальной Статистики индекс розничных продаж (Retail sales) снизился на 1,8%. Это максимальное падение продаж с января 2003 года. В декабре розничные продажи выросли на 1,1%. Согласно опросу компании Bloomberg, эксперты ожидали прироста розничных продаж на 0,2%. В это же время вышел индекс роста цен от RICS в Великобритании. В январе индекс упал на максимальное значение за последние 7 месяцев. Промышленный роств стране есть. Это факт. И достаточно неплохой. Но уровня инфляции для повышения ставки до 5,50% пока явно недостаточно. Да и уровень 5,50% слишком важный. Основные уровни сопротивления для стерлинга: $1,9670 (граница облака Ишимоку), $1,9730 . Основные уровни поддержки для стерлинга: $1,9550 (психологический уровень баланса), $1,95, $1,9425 (линия шеи фигуры "перевернутая голова-плечи"), $1,9365 (технический уровень).

USD/JPY

После решения повысить ставку процента Банком Японии, интерес к японскому рынку значительно вырос. Технический анализ полностью отошел на задний план по рынку этой азиатской валюты. Глава Банка Японии Тошихико Фукуи и его подопечные прголосовали 8 против 1 за повышение ставки процента. На данный момент ставки процента в Японии находятся на уровне 0,50% и 0,75% (ломбардная ставка процента). Сегодня, после оглашения официального протокола Банка Японии от заседания 17 и 18 января, позиции иены несколько усилились. По итогам последних рабочих дней, японская валюта отбила практически 100 торговых пунктов против доллара. Скорее всего, рост иены пройдет период краткосрочной консолидации и попытается перейти в закрепление ниже уровня Y121,0, который является стратегически важным для покупателей японской валюты. Уровни сопротивления: Y121,00 (важный психологический уровен баланса), Y121,50. Уровни поддержки: Y120,50 (технический уровень), Y120,00 (психологический уровень), Y119,50 (технический уровень).