Android Calendar QR code
Google Play
Android Calendar QR code
Apple Store
 »  »  » (1:01 мск) Иена стремительно теряет позиции по Carry trade
14.06.2007 01:01

(1:01 мск) Иена стремительно теряет позиции по Carry trade

Торговая среда прошла достаточно спокойно. После недавно ралли доллара участники торгов немного успокоились. Сегодня в 16:30 мск были опубликованы данные по розничной торговле (Retail sales) в США по итогам мая. В мае розничная торговаля выросла на 1,4%, вопреки ожиданиям экспертов на уровне +0,6%. Данные за апрель были пересмотрены в сторону роста. Сокращение розничной торговли в апреле составилов всего -0,1%, а не -0,2%, как считалось ранее. Розничные продажи без учета продаж авто выросли на 1,3% в мае. Эксперты ожидали более скромных результатов. Средний прогноз по показателю составлял порядка +0,8%. Доллар практически никак не отреагировал на выход показателей по США. Сегодня в 22:00 мск была опубликована Бежевая книга ФРС. Все 12 федеральных банков ФРС заявили о достаточно неплохом экономическом развитие, указав о снижение ценового давления за период апреля-мая. В секторе "коммерческой недвижимости", согласно отчету, был зафиксирован некоторый рост. Традиционно Бежевая книга ФРС оказала минимальное влияние на рынок доллара. Сегодня были опубликованы данные по рынку труда в Великобритании. Средний уровень безработицы ILO за период 3 месяцев составил 5,5%, а уровень безработицы в мае снизился до 2,7%. Экономика Великобритании сейчас пребывает под собым углом внимания со стороны многих экспертов. Во вторник в 12:30 мск были опубликованы данные по индексу цен на товары потребителей (HICP) по итогам мая. Индекс цен на товары потребителей вырос в мае на 0,3%. Эт совпало с прогнозами экспертов на май. В апреле индекс цен вырос на 0,8%. Снизилась инфляция в стране по итогам года. Годовой показатель на май составил +2,5%, в то время как апрельские данные показали рост цен на 2,8%. Напомним, что HICP недавно досигал отметки +3,1% - максимум с момента публикации данных (1997 год). Аналитики также уделили внимание данным по розничным ценам (RPI) по итогам года. В мае индекс розничных цен вырос на 0,4%. Фактические данные совпали с прогнозом по рынку. В апреле розничные показали рост цен на 0,5%. Годовой показатель роста по итогам мая составил +4,3%. В это же время по Британии вышли данные по международной торговле в мае. Сальдо торгового баланса (Trade balance) составило -stg6,3 млрд. Эксперты в среднем ожидали дефицит баланса на уровне -stg6,9 млрд. Данные за апрель пересмотрены в сторону увеличения. В апреле дефицит международной торговли составил -stg7,2 млрд., а не -stg7,0 млрд., как считалось ранее. Данные по торговому балансу без учета стран ЕС точно совпали с прогнозом экспертов. Дефицит в мае оказался на уровне -stg3,9 млрд. Данные по апрелю были пересмотрены в сторону меньшения. Дефицит внешней торговли в апреле без учета стран ЕС составил -stg3,9 млрд., а не -stg4,0 млрд., как считалось ранее. В целом, данные по Великобритании вышли достаточно противоположные. Основное внимание рынок уделил данным по инфляции. Инфляция в стране снижается. Повода повышать ставку repo пока нет. В ближайшем будущем будут опубликованы "минутки" Банка Англии, которые раскроют данные относительно последнего заседания Банка, на котором было принято решение оставить ставку процента без изменения. Европейские фондовые площадки завершили торги в плюс. Немецкий DAX-30 вырос на 0,03%, британский FTSE-100 поднялся на 0,60%. Российский рынок акций также поддержал европейскую тенденцию. Российский РТС прибавил 0,46% по итогам торгов.

Основным промежутком активности на FX в среду стала японская сессия. Пара USD/JPY котировалась вокруг отметки Y122,30 - это минимум японской иены за последние 5 лет. Японский Nikkei упал сегодня на 0,16% по итогам торговой сессии. Сегодня были опубликованы данные по международной торговле в Японии по итогам апреля. Сальдо торгового баланса (Trade balance) в апреле составило Y1,03 трлн., а сальдо платежного баланса (Current account) составило Y1,99 трлн. За последние несколько дней на рынке Китая была опубликована целая серия важнейших фундаментальных данных. Во вторник, 12 июня, вышли данные по уровню инфляции. Индекс CPI в мае составил +3,4%. Это значительно усилило ожидания повышения ставки процента Народным Банком Китая в ближайшем будущем. Примечательно, что индекс стоимости мясной продукции вырос более чем на 25%. Вчера также были опубликованы данные по сальдо торгового баланса в мае. Сальдо баланса выросло сразу на 73%. На китайском рынке акций снова торгуются слухи о том, что ставка процента может быть повышена. Напомним, что ставка процента Народного Банка Китая составляет 3,06%. Сегодня аналитическая компания Bloomberg опубликовала итересный материл по китайскому рынку. Основная суть аналитической статьи сводится к тому, что китайский рынок должен снизиться на 55% - 60%, чтобы безболезенно продолжить рост в ближайшее время. Китайский рынок до сих пор остается наиболее актульным финансовым сегментом мира. Алан Гринспен снова высказывается по поводу Китая. Увидев слишком бурную реакцию на собственные слова, Гринспен поспешил исправиться, заявив, что китайский рынок локален и не будет иметь огромного влияния на всю мировую систему. Гринспен назвал китайский рынок "маленьким казино". Очевидно, что это не так. Китай слишком сильно интегрирован в мировую систему и Гринспен сделал повторные заявления исключительно по другим мотивам. В мае ежедневно в Китае было открыто более 300 тыс. торговых счетов. Местное население пытается размещать деньги в более прибыльные активы. Ставка процента Народного Банка Китая составляет всего 3,09%. Это даже не покрывает уровень инфляции в стране, годовой темп которой приближается к 10%. Данные клиринговых домов показывают небывай рост открытых счетов по сравнению с 2006 годом. В 2007 году уже открыто 20,9 млн. торговых счетов - это в 4 раза выше, чем в 2006 году. Ситуация доходит до абсурда. Министр образования Китая выступил с открытым заявлением к китайским студентам с цельую предотвратить излишний интерес к китайским акциям. Министр открыто предупредил студентов о рискованности таких шагов. Ранее бывший глава ФРС Алан Гринспен навел краткосрочный ужас практически на все рынки мира заявлением о том, что китайским рынок акций близок к коллапсу. "Никто не знает, когда именно рухнут акции", заявил Гринспен. Далеко не все следуют совету матерого финансиста. По заявлениям местных банкиров, многие инвестиционные фонды до сих пор не извлекают деньги из рынка, боясь недополучить баснословную прибыль.



EUR/USD

Рост доллара против евро продолжается. Сегодня пара EUR/USD достигала уровня $1,3269 против доллара. Несмотря на то, что ближе к американской сессии покупатели евро несколько восстановили позиции единой валюты, давление на евро остается крайне высоким. Основной причиной такого снижения евро является максимальный за последние 5 лет уровень доходности 10-летних облигаций США 5,25%. Пара EUR/USD достаточно долго торговалась в диапазоне поддержки $1,3380 - $1,3415. Доллар ожидает новых данных по США, чтобы попробовать нарастить свое преимущество против евро. Основные данные по США будут опубликованы в четверг и пятницу. Еще совсем недавно пара торговалась около уровня $1,3550, который был отмечен SMA-200. Именно отбой от данного уровня заставил покупателей доллара стремительно умножать свои позиции. Аналитики заговорили о уровне $1,30 этим летом. Вполне вероятно. Основные уровни сопротивления: $1,3380, $1,3440, $1,3470, $1,3520. Основные уровни поддержки: $1,3265, $1,3220.

USD/CHF

Chf1,2461 - максимум доллара против свисси в среду, 13 июня. Эксперты отмечают, что по франку как никогда сейчас актуален принцип Carry trade, согласно которому и торгуется контракт. На минувшей неделе были опубликованы данные по экономическому росту в Швейцарии. ВВП в 1 квартале вырос на 0,8%, в то время как эксперты ожидали рост всего на 0,6%. Годовой рост ВВП составил 2,4% против +2,2% ожиданий экспертов. Данные по экономическому росту несколько удивили экспертов. В четверг, 7 июня, были опубликованы данные по уровню безработицы по итогам мая. В мае уровень безработицы составил 2,7%. В четверг будет опубликовано решение Банка Швейцарии по ставке процента. Скорее всего, ставка процента будет повышена до уровня 2,50%. Уровни сопротивления для франка: Chf1,2465, Chf1,2505. Уровни поддержки для франка: Chf1,2345, Chf1,23, Chf1,2255, Chf1,22.

GBP/USD

Британский фунт котируется в торговом канале без обновления новых экстремумов. Сейчас пара GBP/USD котируется вокруг отметки $1,9730 против доллара. Британский фунт положительно отреагировал на данные по розничным ценам и данные по потребительской корзине товаров в мае. Основной причиной столь длительного падения кабеля является недавнее решение Банка Англии. Банк Англии оставил ставку процента на уровне 5,50%. Некоторая часть трейдеров и инвесторов все же ожидала, что Банк повысит ставку процента до уровня 5,75%, но этого не произошло. Напомним, что сейчас ставка процента в Великобритании находится на уровне 6-летнего максимума - 5,50%. Решение повысить ставку процента на 0,25% было принято единогласно. Достаточно редкая ситуация, когда все члены Монетарного комитета голосуют единогласно. Уровень инфляции в стране несколько снижается, но все равно остаестя крайне высоким. Через 2 недели после решения Банка выйдут "минутки" Банка Англии. Расшифровка голосования окажет огромное влияние на рынок, так как сейчас на рынке кабеля может случиться переломный момент, вследствие чего покупатели доллара против фунта смогут несколько "продышаться". Уровни поддержки: $1,9620, $1,9550, $1,95 . Уровни сопротивления: $1,9775, $1,9740, $1,98, $1,9865, $1,99.

USD/JPY

Начало азиатской сессии озаменовалось быстрым резким снижением стоимости иены против американского доллара. По состоянию на 00:51 мск пара USD/JPY котируется на уровне Y122,75. Под давлением роста доллара против иены также стремительно меняется картина на парах EUR/JPY, GBP/JPY. Иена упала выше Y242,0 против британского стерлинга на торгах в четверг, 14 июня, а также выше уровня Y163,20 против евро. Эксперты отмечают, что доллар, скорее всего, сумеет нарастить свое преимущество против иены до отметки Y123,0 - Y123,25 уже в ближайшем будущем. Основной причиной роста пары стал принцип Carry trade, а также рост американского доллара против основных европейских валют. В понедельник выходили важнейшие данные по индексу роста объема ВВП. Выход данных по ВВП в Японии по итогам 1 квартала и год во втором прочтение почти не оказал влияния на курс иены. Учитывая динамику американских облигаций, доходность по которым вчера составила 5,25%, ставки процента стали снова новостью номер 1 в мире. Эксперты начинают снова актуализировать повышение ставки процента в США, результатом чего стал стремительный рост доллара в пятницу. Уровни сопротивления: Y122,50, Y122,80, Y123,40. Уровни поддержки: Y121,75, Y121,25, Y120,90, Y120,50.



Начать торговать