1. Форекс
    2.  » 
  2. Аналитика
    3.  » 
  3. Технический анализ
    4.  » 
  4. (9:36 мск) Танкан 23 в 1 квартале 2007
02.04.2007 09:36

(9:36 мск) Танкан 23 в 1 квартале 2007

Основное событие начала понедельника - публикация делового японского индекса Танкан. Значение индекса сократилось до 23 в 1 квартале 2007 с 25 в 4 квартале 2006 года. Управляющий Банка Японии Тосихико Фукуи заявил в понедельник, что экономика Японии продолжает расти умеренными, но стабильными темпами. "Финансовым учреждениям удалось преодолеть проблемы, связанные с невозвратом кредитов, и в настоящее время они создают системы, позволяющие оказывать услуги высокого качества. Нам необходимо сформировать систему, которая дала бы нам возможность превзойти наших конкурентов на мировом рынке", - заявил Фукуи в ходе выступления перед новыми работниками Банка Японии в понедельник. Достаточно интересно проходила пятничная американская сессия, которая закрывала торговую неделю. Вначале Dow торговался практически без изменения. После выхода данных по личным доходам и расходам, рынок начал падать на фоне данных по инфляции. После публикации данных по Мичигану и Chicago PMI рынок взметнулся вверх. Но после публикации даных по Китаю - на рынке началось нечто. Поздним утром министерство торговли США объявило, что накладывает компенсационные импортные пошлины на китайскую глянцевую бумагу. Финансовые рынки восприняли введение санкций против китайских бумажных компаний как большую победу протекционизма во внешнеторговой политике США. Участники рынков мгновенно представили, как за этим последует введение компенсационных пошлин на китайскую сталь, текстиль и другую продукцию, о чем настойчиво просит множество американских компаний. Сразу после сообщения министерства торговли о компенсационных пошлинах против Китая цены всех американских активов – акций, облигаций и доллара – двинулись вниз. Доходность 10-летних казначейских облигаций подскочила до 4,67%, против 4,63% накануне. Курс доллара к единой европейской валюте, который после публикации данных из Чикаго находился на уровне 1,3303 долл. за евро, в одно мгновение оказался на значении 1,3399. По итогам торгов 30 марта индекс Dow повысился на 5,60 пункта до 12354,35, или на 0,05%. Индекс широкого рынка S&P500 понизился на 1,67 пункта до 1420,86, или на 0,12%. Индекс Nasdaq Composite повысился на 3,76 пункта до 2412,64, или на 0,16%. По итогам первого квартала американский фондовый рынок практически остался без изменения.На этой неделе по США основные данные выйдут в пятницу. В этот день, несмотря на праздник Страстная пятница, будут опубликованы данные по рынку труда. Фондовый рынок США в этот день работать не будет. Японский рынок сегодня закрылся в минус. Японский Nikkei потерял 0,63% по итогам торгов понедельника. На фоне падения японских акций, стоит отметить рост сингапурского рынка на 0,75%.



EUR/USD

После выхода новостей о том, что США возможно будет вводить новую тарифную политику относительно Китая и китайских товаров вывели евро на новый локальный максимум - $1,3399 против доллара. Закрепиться выше данной отметки на тонком рынке практически нереально. Пара буквально моментально была откинута в район $1,3360. Скорее всего, курс евро встретит огромное сопротивление на уровне $1,34, вследствие чего пара EUR/USD имеет все шансы вернутся к отметке $1,33. Диллеры отмечают, что вокруг уровня $1,34 сосредоточено достаточно много заявок на покупку доллара против евро, что может привести к коррекции на рынке евро. Ранее выходили важнейшие данные по инфляции в США, которые во многом определят позицию FOMC относительно ставки процента в будущем. CPI в США в феврале вырос на 0,4% по сравнению с предыдущим месяцем. Аналитики прогнозировали рост показателя на 0,3%. По уточненным данным, потребительские цены в январе выросли на 0,2%. За исключением цен на продукты питания и энергоносители, потребительские цены в феврале выросли на 0,2%, что совпало с ожиданиями аналитиков. По уточненным данным, в январе рост потребительских цен, за исключением цен на продукты питания и энергоносители, составил 0,3%. Основные уровни сопротивления: $1,3345 - $1,3355 (диапазон облака Ишимоку), $1,34 (психологический уровень), $1,3485 (максимум марта 2005 года), $1,35 (психологический уровень) . Основные уровни поддержки: $1,3265 (технический уровень коррекции) $1,3215 (граница облака Ишимоку).

USD/CHF

Даже новости о тарифной политике США не смогли выбить франк из торгового корридора. Похоже трейдеры по свисси серьезно закрыли его в торговом канале chf1,2080 - chf1,22. Пара USD/CHF пока не имеет четкого вектора направления, что создает достаточно весомый фактор неопределенности на рынке свисси. До тех пор, пока франк находится выше отметки chf1,2115 - рост к chf1,2350 достаточно актуален. SNB повысил ставку процента до 2,25%. Уровень безработицы в Швейцарии в феврале снизился до 3,2% по сравнению с 3,3% в январе и оказался чуть ниже, чем ожидали в Bank Sarasin, отмечает экономист банка. С учетом коррекции на сезонные колебания уровень безработицы в феврале остался на отметке 3%. Ранее выходили данные по ВВП в Швейцарии в 4 вартале, и по итогам года. В 4 квартале ВВП вырос на 0,5%, по итогам года ВВП прибавил 2,2%. Экспорт остается одной из движущих сил экономического роста в Швейцарии. В 4 квартале экспорт вырос на 3,3% по сравнению с предыдущим кварталом и на 9,8% по сравнению с 4 кварталом 2005 года. Квартальный рост частного потребления составил 0,4%, а годовой рост – 1,6%. Рост частного потребления немного замедлился по сравнению с 3 кварталом. Капиталовложения в строительном секторе сократились на 0,5% по сравнению с 3 кварталом, что стало неожиданностью для аналитиков, отметил Томас Херманн, экономист Credit Suisse. Уровни сопротивления для франка: chf1,2220 (технический уровень), chf1,2350 (50% коррекции по Фибоначчи). Уровни поддержки для франка: chf1,2125 (линия шеи перевернутой "головы-плечи"), chf1,2025 (технический уровень), chf1,20 (важный психологический уровень).

GBP/USD

Пятничные данные относительно того, что США может ввести пошлину на дополнительный ввоз китайских товаров резко повысили стоимость стерлинга против доллара. Данные чисто технические и длительность их влияния уже завершена. 5 марта в 15:00 мск Банк Англии объявит свое решение по ставке процента repo внутри страны. Данные достаточно важные и стоит опасаться преждевременных слухов и сплетен на рынке относительно ставки. Февральский уровень инфляции дает основания полагать, что ставка процента может быть повышена еще однажды до лета 2007 года. Напомним, что в феврале уровень инфляции (CPI) составил +0,4% и +2,8% в годовом исчисление. Индекс розничных цен (Retail price index - RPI) упал с 4,8% до 4,6% в феврале. Индекс цен на товары производителей (PPI) составляет +2,2%. Стоит остановиться на "минутках" последнего заседания Банка Англии. Решение оставить ставку процента на уровне 5,25% было принято с перевесом в 7 голосов - 8 против 1. Решение достаточно уверенное, которое дает основания полагать, что 5 апреля ставки останутся без изменения. Данные по росту ВВП также могут несколько поддержвать стерлинг, но недолго, так как потенциал данных уже отыгран. Напомним, что в 3 релизе данных по ВВП, рост ВВП в 4 квартале оказался на уровне +0,7%, а годовой прирост находится на уровне +3,0%. В целом, фундаментальная основа рынка кабеля несколько противоречива, так что стоит более пристально смотреть на рынок доллара. Уровни поддержки: $1,9625, $1,9550 (психологический уровень коррекции), $1,95, $1,9410 (технический уровень), $1,9215 (уровень Киджун по Ишимоку на недельном интервале), $1,9150 (технический уровень). Уровни сопротивления: $1,97 (важный психологический уровень), $1,9750.

USD/JPY

Основной показатель, который выходил во время азиатской сесии - деловой индекс Танкан в первом квартале 2007 года. Настроения в деловых кругах Японии ухудшились в марте по сравнению с декабрем, что, вероятно, стало отражением недавнего падения котировок акций на мировых фондовых рынках и кратковременного, но резкого роста иены. Согласно отчету Банка Японии по настроениям в деловых кругах Танкан, значение индекса распространения для крупных компаний сектора обрабатывающей промышленности снизилось в марте до 23 с 25 в декабре. Публикация отчета Танкан последовала за публикацией в пятницу неблагоприятного значения индекса потребительских цен. Возможно, эти данные увеличат вероятность того, что Банк Японии не будет ужесточать денежно-кредитную политику в ближайшее время. Реакция рынка на выход показателя была достаточно слабой. Иена несколько выросла после публикации данных, закрепившись ниже уровня Y118,0. Сейчас пара USD/JPY достаточно четко торгуется в рамках технического анализа. Обратите внимание, как четко пара ограничена SMA-200 на 4-часовом периоде графика. Предыдущая фигура продолжения треугольник усиливает возможность роста иены против доллара. Уровни сопротивления: Y118,45 (технический уровень коррекции), Y118,85 (SMA-200 на 4-часовом периоде), Y119,45 (SMA-65 на дневном периоде) . Уровни поддержки: Y116,90 (фрактальный уровень), Y116,25(локальный экстремум).