1. Форекс
    2.  » 
  2. Аналитика
    3.  » 
  3. Технический анализ
    4.  » 
  4. (16:44 мск) TICS в США радует инвесторов
15.03.2007 16:45

(16:44 мск) TICS в США радует инвесторов

Европейская сессия стала достаточно богатой на фундаментальные данные, причем по совершенно разным странам. В 13:00 мск вышли данные по инфляции в ЕС. В феврале по итогам года уровень инфляции остался на +1,8%. Это меньше целевого уровня ЕЦБ в 2,0%, который Банк пытается удерживать по итогам года. Напомним, что на последнем заседание ЕЦБ ставка процента по внутренним тендерам была повышена с 3,50% до 3,75%. Глава ЕЦб Жан-Клод Трише дает понять, что ставка процента будет расти в соответсвие внутренним темпам роста европейской экономики. В 15:30 мск вышла сразу порция данных по США. За неделю до 10 марта кол-во заявлений на пособие по безработице (Jobless claims) сократилось на 12 тысяч мест. Индекс цен на товары производителей (PPI) был крайне важен в свете завтрашней публикации данных по CPI в США. По итогам феврале PPI в США оказался на уровне +1,3%, а Core PPI на уровне +0,8%. Годовой прирост цен в феврале составил +2,5% и +1,8% соответственно. Годовой прирост цен PPI все же выше уровня 2,0%, что дает основания полагать, что ФРС еще может повысить ставку процента в этом году. Но, учитывая текущую динамику цен на нефть, такая вероятность крайне мала. В пятницу по США ожидаются данные по индексу цен на потребительские товары (CPI), а также показатель Core CPI. Показатель имеет важнейшее влияние на рынок. С учетом будущей публикации данных по инфляции, компания Dow Jones Newswires провела опрос крупнейших инвестиционных банков на предмет прогноза по ставке процента в ближайшие месяцы и до конца года в США. Согласно результатам опроса, 19 из 21 банков-первичных дилеров, опрошенных после публикации данных по занятости в США за февраль, полагают, что процентные ставки ФРС останутся на текущем уровне 5,25%, по меньшей мере, до июньского заседания руководства центрального банка. После этого ФРС должна смягчить денежно-кредитную политику. Согласно срединному прогнозу, основанному на результатах опроса первичных дилеров, ФРС снизит процентные ставки на 25 базисных пунктов до 5% на последнем заседании в 2007 году. Несколько банков, в том числе Barclays Capital, полагает, что к концу года процентные ставки в США будут повышены до 6%. В то же время, BNP Paribas и Merrill Lynch ожидают снижения процентных ставок ФРС до 4%. В 16:00 мск также вышли данные по притоку капитала в Казначейство США по итогам января. В январе приток капитала (TICS) составил $76,4 млрд., против -$14,7 млрд. в декабре. Сегодня центробанк Швейцарии (SNB) заявил о том, что целевая внутрення ставка процента повышена с 2,00% до 2,25%. Франк давно отыграл эту новость ростом в 200 пунктов за последние рабочие дни, поэтому новость не оказала ожидаемого эффекта на рынок. Европейские рынки постепенно отыгрывают обвал вторника. Сегодня немецкий и британский рынки показывают завидный рост. Немецкий DAX растет на 1,48%, британский FTSE-100 прибавляет 1,49%. Несколько растет цена на золота - сейчас унция золота котируется на $646. За баррель марки WTI дают $58,34. В четверг больше важных данных не будет. Рынок готовится к данным по CPI в США, которые выйдут завтра в 15:30 мск.



EUR/USD

На данных по PPI в США курс доллара опустился к $1,3139 против евро на торгах в Лондоне. Судя по тому, что движение не продолжилось, обилие торговых стопов там не было. Очевидно, что рынок отыгрывает важнейший уровень $1,3250 против доллара. Диллеры отмечают, что вокруг уровня $1,3250 находится достаточное кол-во заявок на покупку доллара против EUR. Основной показатель недели, который ожидается рынком - данные по инфляции CPI. На минувшей неделе вышли достаточно важные данные по международной торговле в Германии. В январе сальдо торгового баланса (Trade balance) оказался на уровне Е16,2 млрд., в то время как аналитики ожидали профицит Е14,0 млрд. Сальдо платежного баланса (Current account) в январе составило Е11,0 млрд., против Е9,0 млрд. прогноза. Техническа картина по евро пока неизменна. Как и ожидалось, ставка процента в Европе была повышена до 3,75% после очередного заседания ЕЦБ. Предварительные данные по росту ВВП (GDP) в 4 квартале в ЕС совпали с прогнозами экспертов и вышли на уровне +0,9%. Годовой темп роста ВВП также не принес сюрпризов: +3,3%. Январский показатель розничных продаж вышел значительно хуже ожиданий экспертов, показав снижение продаж на 1,0%. Годовой темп снижения продаж составил всего 0,1%. Основные уровни сопротивления: $1,3250 (психологическая отметка), $1,3325 . Основные уровни поддержки: $1,3145 (уровень киджуна по Ишимоку) $1,3085 (линия киджуна), $1,3060 (50% коррекции+облако Ишимоку).

USD/CHF

SNB повысил ставку процент на 0,25%, доведя внутренний уровень target до 2,25%. Франк практически никак не отреагировал на выход новости. Новость была отыграна еще на минувшей неделе, когда по рынку активно ходили слухи о том, что ставка процента будет повышена. Франк вырос более чем на 200 торговых пунктов против доллара. Техническая сторона рынка все же накладывает свое мнение на график цены. Отметка chf1,21 стала первым непреодолимым уровнем для франк, далее уровень chf1,2145, который цена тестировала на торгах в Лондоне. Франк будет следовать по пути наименьшего сопротивления, которое отмечено на chf1,2250. Фундаментальные данные постоянно накладывают отпечаток на движение рынка. Уровень безработицы в Швейцарии в феврале снизился до 3,2% по сравнению с 3,3% в январе и оказался чуть ниже, чем ожидали в Bank Sarasin, отмечает экономист банка. С учетом коррекции на сезонные колебания уровень безработицы в феврале остался на отметке 3%. На минувшей неделе выходили данные по ВВП в Швейцарии в 4 вартале, и по итогам года. В 4 квартале ВВП вырос на 0,5%, по итогам года ВВП прибавил 2,2%. Экспорт остается одной из движущих сил экономического роста в Швейцарии. В 4 квартале экспорт вырос на 3,3% по сравнению с предыдущим кварталом и на 9,8% по сравнению с 4 кварталом 2005 года. Квартальный рост частного потребления составил 0,4%, а годовой рост – 1,6%. Рост частного потребления немного замедлился по сравнению с 3 кварталом. Капиталовложения в строительном секторе сократились на 0,5% по сравнению с 3 кварталом, что стало неожиданностью для аналитиков, отметил Томас Херманн, экономист Credit Suisse. Уровни сопротивления для франка: chf1,2220 (технический уровень), chf1,2350 (50% коррекции по Фибоначчи). Уровни поддержки для франка: chf,1,2145 (уровень киджуна по Ишимоку), chf1,2075 (граница облака Ишимоку).

GBP/USD

Британский фунт, в условиях полного отсутствия текущей фундаментальной основы, торгуется только лишь на основе технических факторов. Минувшие данные, которые создали текущий беспорядок на рынке стерлинга все же продолжают отыгрвать. Сокращение дефицита торгового баланса, а также слабые данные по инфляции приводят к достаточно нервным броскам валюты в разные стороны. Торговый баланс (Trade in goods), который вышел вчера, особенной реакции на рынке не создал. В понедельник по Британии выходили данные по PPI. Рост цен в феврале оказался всего лишь на уровне 0,3%, а годовой рост на уровне 2,2%. В минувший четверг Банк Англии, как и ожидалось, оставил ставку процента без изменения на уровне 5,25%. Уровень инфляции в стране снижается. Мервин Кинг - глава Банка Англии - на одном из своих последних выступлений высказал мнение о том, что инфляционное давление в стране во второй половине года уменьшится. Стоит отметить, что влияние решения Банка Англии на курс фунта стало ощутимым только сейчас. Через неделю выйдут "минутки" Банка Англии, которые окажут огромное влияние на рынок, так как покажут, каким перевесом голосов было принято решение оставить ставку процента. Напомним, что на последнем заседание в феврале ставка процента была оставлена без изменения в результате голосования с перевесом в 5 голосов (7 против 2). На недельном диапазоне стерлинг так и не смог пробить уровень киджуна по Ишимоку на $1,9215. Основное внимание на рынке сейчас уделяют показателям по инфляции. Отпускные цены производителей в Великобритании заметно выросли. На минувшей неделе компания Nationwide Building Society подтвердила, что цены на рынке жилья в Великобритании продолжают расти. Согласно данным этой компании, в феврале цены повысились на 10,2% по сравнению с тем же периодом предыдущего года после роста на 9,3% в январе. Уровни поддержки: $1,9215 (уровень Киджун по Ишимоку на недельном интервале), $1,9150 (технический уровень). Уровни сопротивления: $1,9365 (технический уровень), $1,94 (психологический уровень), $1,9425 (граница облака Ишимоку).

USD/JPY

Курс иены несколько упал на фоне положительной динамики роста USD практически по всем европейским фронтам. Основное движение по иене остается бычье, так как фундаментальная основая иены достаточно сильная. Иена до сих пор отрабатывает данны по ВВП, которые вышли рано утром в понедельник. В последнем квартале года ВВП вырос на 1,3%, а не на 1,2% как считалось ранее. Годовой рост ВВП в 2006 году составил не 4,8%, как считалось ранее, а 5,5%. Годовой рост в 5,5% несколько шокировал рынок. Курс иены растет по причине укреления швейцарского франка против доллара. Свисси активно испытывает спекуляцию слухов о возможном повышение ставки процента на заседание в ближайший четверг. Обе валюты являются лидерами по торговле carry trade на рынке FX. Техническая картина по иене особенным образом не изменилась. Уровни сопротивления: Y117,25 (технический уровень сопротивления), Y118,45 (технический уровень коррекции), Y119,25 . Уровни поддержки: Y116,0 (фрактальный уровень), Y115,15(локальный экстремум).