06.03.2020

Индикатор волатильности достиг уровня 50 впервые со времен "Волмагеддона"

Индекс волатильности Cboe превысил 50 - порог, последний раз нарушенный, когда комплекс испытал коллапс в феврале 2018 года.

VIX, как известно, измеряет 30-дневную подразумеваемую волатильность S&P 500 на основе цен на опционы "вне денег". Так называемый "индикатор страха" на этом уровне предполагает более чем 3%--ное движение эталонного индикатора акций США для каждой сессии в течение предстоящего месяца.

Как бы ни был высок этот уровень по историческим стандартам, VIX на отметке 50 все еще недостаточен, чтобы обеспечить "защиту", если недавнее ценовое действие сохранится. За последние 10 сессий волатильность индекса S&P 500 составила 53.

5 февраля 2018 года массивный всплеск волатильности фьючерсов после длительного периода спокойствия привел к падению многих биржевых продуктов, которые позволили трейдерам сделать ставку на длительное спокойствие рынка. Петля обратной связи между этими продуктами и рынком волатильности усугубила ущерб. Условия ликвидности были настолько плохими во время" "Волмагеддона", что индекс VIX фактически достиг пика на следующей сессии.


Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Наконец-то все в одном месте! Пользуйтесь Панелью трейдера. Она в свободном доступе и без регистрации

Аналитика FxTeam в Telegram – читайте новости и аналитику первыми!