1. Форекс
    2.  » 
  2. Аналитика
    3.  » 
  3. Технический анализ
    4.  » 
  4. (00:24 мск) Доллар завершил понедельник в свою пользу
14.08.2007 00:23

(00:24 мск) Доллар завершил понедельник в свою пользу

Понедельник прошел крайне активно на основных сегментах FX. Американский доллар наращивал свои позиции практически против всех основных валют. Пара EUR/USD достигла отметки $1,36, курс стерлинга упал ниже уровня $2,01 в ходе торгов понедельника, свисси сдал отметку Chf1,2050. Практически ибез изменения котируется рынок иены против USD. Сегодня были опубликованы достаточно важные данные по Японии и Великобритании. Данные по PPI в Британии в июле вышли достаточно слабыми, что и спровоцировало обвал валюты против доллара. Индекс цен на товары производителей (PPI) "на выходе" вырос всего на 0,2% по итогам июля и на 2,4% по итогам года. Индекс цен на товары производителей (PPI) на "выходе" сократился на 0,5% по итогам июля и не изменились по итогам года. Британский стерлинг отреагировал снижением стоимости сразу же после выхода данных, но после вернулся в область $2,0150. Понедельник начался с краткосрочного укрепления американского доллара относительно европейских валют. Утром были опубликованы важнейшие данные по японской эколномике, которые, правда, не оказали должного влияния на рынок иены. Индекс роста ВВП в Японии во 2 квартале, согласно предварительным данным, составил +0,1% по итогам квартала и +0,5% в годовом исчислении. Эксперты ожидали несколько более высоких данных. По итогам 1 квартала годовой рост составил +3,2%, а не +3,3%, как считалось ранее. Сегодня также были обнародованы данные по международной торговле в Японии. Сальдо платежного баланса (Balance of payments) в июне составило Y1,52 трлн., а сальдо торгового баланса (Trade balance) составило Y1,353 трлн. Основные данные по рынку будут опубликованы во вторник и среду. Во вторник будут опубликованы важнейшие данные по инфляции в Великобритании, которые окажут огромное влияние на рынок стерлинга. Европейские фондовые площадки достаточно активно росли в цене в понедельник. Британский FTSE-100 прибавил сразу 2,99% по итогам сессии, немецкий DAX-30 вырос на 1,78%, а российский РТС вырос на 1,60%. Ключевой новостью минувшей недели стала публикация Банком Англии квартального отчета по инфляции. Как отметил в отчете Комитет по денежно-кредитной политике Банка Англии, инфляция должна снизиться во второй половине 2007 года, однако ее уровень будет чуть выше, чем предполагал майский прогноз. Это обусловлено ростом цен на нефть, а также тем, что свободных мощностей в экономике может быть чуть меньше. В отчете говорится, что с середины 2009 года инфляция упадет ниже целевого уровня, установленного Банком Англии. В целом отчет свидетельствует о том, что члены Комитета по денежно-кредитной политике не видят необходимости в повышении процентной ставки более чем на 25 базисных пунктов с текущего уровня 5,75%. Как отметил в отчете Комитет по денежно-кредитной политике Банка Англии, инфляция должна снизиться во второй половине 2007 года, однако ее уровень будет чуть выше, чем предполагал майский прогноз. Это обусловлено ростом цен на нефть, а также тем, что свободных мощностей в экономике может быть чуть меньше. В отчете говорится, что с середины 2009 года инфляция упадет ниже целевого уровня, установленного Банком Англии. Британский стерлинг отреагировал резким ростом против доллара на выходе данных. 7 августа комитет по открытому рынку ФРС (FOMC) принял решение оставить ставку процента на уровне 5,25%. Текст официального протокола FOMC практически не изменился с момента последнего заседания. Экономический рост был умеренным на протяжении первой половины этого года. Финансовые рынки были волатильны в последние недели, а кредитные условия были более жесткими для некоторых компаний и домохозяйств, в то время как коррекция на рынке жилья продолжается. Данные по базовой инфляции несколько улучшились в последние месяцы. Однако, необходима убедительная демонстрация устойчивого снижения инфляционных давлений. Более того, высокий уровень использования ресурсов имеет потенциал поддержать эти давления. Хотя риски росту экономики и возросли, превалирующим поводом для беспокойства комитета остаются риски того, что инфляция не снизится, как ожидается. Дальнейшие изменения денежно-кредитной политики будут зависеть от изменения перспектив как инфляции, так и экономического роста предполагаемые поступающей информацией.

Основным данными, которых ждали многие недели - решение ЕЦБ и Банка Англии по ставке процента. Напомним, что именно повышение ставки процента до уровня 5,75% со стороны Банка Англии вызвало такой шквальный спрос на кабель. 2 августа Банк Англии объявил о том, что ставка процента остается без изменения. "Решение было ожидаемым, хотя оно и рассматривается лишь как временная пауза в ужесточении денежно-кредитной политики перед дальнейшим повышением ставок позднее в этом году", - сказал Джасприт Сехми, экономист из Centre for Economic and Business Research. Инвесторы и экономисты теперь ждут публикации ежеквартального отчета Банка Англии по инфляции, которая запланирована на 8 августа, чтобы оценить, как недавняя нестабильность на финансовых рынках и крупнейшее за 60 лет наводнение в Великобритании скажется на сроках дальнейшего повышения процентной ставки центрального банка. Протоколы прошедшего заседания будут опубликованы 15 августа, но можно предположить, что большинство членов комитета голосовало за паузу в ужесточении денежно-кредитной политики, необходимую для того, чтобы оценить влияние пяти повышений ставки на поведение потребителей и компаний. У членов Комитета по денежно-кредитной политике есть причины соблюдать осторожность при повышении ставок. Последние данные свидетельствуют о замедлении роста активности на рынке жилья в Великобритании. Рост розничных продаж в реальном выражении и денежной массы также замедлился, а объем промышленного производства сократился. Кроме того, некоторые члены комитета, вероятно, обеспокоены тем, что давление на домашние хозяйства будет усиливаться в следующие месяцы, так как многим домовладельцам приходится тратить больше средств на выплату платежей по ипотеке в связи с повышением процентных ставок. В 15:45 мск ЕЦБ сообщил о своем решение по ставке процента - ставка процента по тендерам ЕЦБ осталась на уровне 4,00%. В ход пресс-конференции во Франкфурте Трише заявил, что в среднесрочной и долгосрочной перспективе сохраняются факторы риска, угрожающие ценовой стабильности. Среди инфляционных рисков Трише назвал рост цен на нефть, возможность чрезмерного повышения заработной платы, а также высокий уровень использования производственных мощностей. По мнению ЕЦБ, ценовой стабильности соответствует годовой уровень инфляции чуть ниже 2,0%. Трише также подтвердил, что хотя ЕЦБ не принимает решение по процентным ставкам заранее, участники рынка верно интерпретируют слово "бдительность". Это слово использовалось для того, чтобы просигнализировать о каждом из восьми повышений ставок, которые ЕЦБ провел с декабря 2005 года. положительной зоне.



EUR/USD

Достаточно неожиданно курс евро начал терять позиции под занавес рабочего дня понедельника. В понедельник на торгах в Нью-Йорке пара EUR/USD достигла отметки $1,36 против доллара. Данный уровень отмечен уровнем средней 55 размерности на дневном интервале. Диллеры отмечают, что особенной стойкостью могут обладать уровни $1,3575 и $1,3540. В ближайшее время многое будет зависеть от результата прохождения уровня $1,36. Уровни поддержки: $1,3560, $1,35. Уровни сопротивления: $1,3640, $1,3695.

USD/CHF

Свисси остается неудел против USD на торгах в понедельник. Пара USD/CHF все же сумела пробить отметку Chf1,20 и закрепиться выше нее. В данный момент пара котируется на уровне Chf1,2060, который отмечен SMA-200 на 4-часовом периоде. В иблжайшее время особенным уровнем поддержки станет все тот же уровень Chf1,20, который играет важную роль в последнее время на рынке. Во вторник и среду будут опубликованы важнейшие данные по PPI и CPI по США, которые окажут огромное влияние на рынок. Уровни сопротивления: Chf1,2075, Chf1,21. Уровни поддержки: Chf1,2020, Chf1,1950.

GBP/USD

Британский стерлинг продолжил терять позиции на торгах в Нью-Йорке. Основной причиной снижения стоимости кабеля, по словам экспертов, являютсяданные по индексу цен на товары производителей (PPI), которые были обнародованы в понедельни, 13 августа, в 12:30 мск. Пара GBP/USD сумела достичь отметки $2,085, но кабель сумел спружинить цены к $2,0150. На этой неделе будут опубликованы крайне важные данные по Британии - индекс цен на товары потребителей (HICP), индекс розничных цен (RPI), а также отчеты от заседания Банка Англии 1-2 августа. Уровни поддержки: $2,0080, $2,0. Уровни сопротивления: $2,0165, $2,0, $2,0250, $2,0325.

USD/JPY

Курс иены остался в технических рамках на торгах в понедельник, 1 3 августа. Несмотря на попытки быков по доллару пробить верхние технические уровни, особых успехов это не принесло. Уровень Y118,60 ограничен уровнем SMA-55 на 4-часовом периоде. В настоящее время пара USD/JPY ограничена уровнями Y117,30 и Y118,60. Во вторник важных фундаментальнах данных не будет, поэтому особенное внимание рынок будет уделять техническим уровнями. Уровни поддержки: Y117,75, Y117,30. Уровни сопротивления: Y118,80, Y119,50, Y120,10.