1. Форекс
    2.  » 
  2. Аналитика
    3.  » 
  3. Технический анализ
    4.  » 
  4. (11:52 MSK) Иена растет на фоне слухов о
31.01.2007 11:52

(11:52 MSK) Иена растет на фоне слухов о

Все самое интересное за предыдущие 2 торговых сессии проиходило на торгах в Нью-Йорке. Торги на Wall Street закончились вчера на мажорной ноте. Несмотря на рост цен на нефть и давление "фактора ставки процента", инвесторы выразили оптимизм относительно американских бумаг. Индекс "голубых фишек" Dow Jones вырос на 32,53 пункта до 12523,31(+ 0,26%). Индекс широкого рынка Standard & Poor’s 500 вырос на 8,20 пункта до 1428,82, или на 0,58%. Индекс Nasdaq Composite, в котором доминируют технологические компании, повысился на 7,55 пункта до 2448,64, или на 0,31%. Достаточно агресивно вели себя вчера энергетические рынки. На NYMEX стоимость нефти марки WTI выросла на 5,5%, стоимость натурального газа поднялась на 11,6%. Сейчас цена нефти торгуется на $56,60, натуральный газ - $7,66 за 1 млн единиц БТЕ. Рост нефти во вторник был вызван новостями о том, что с 1 февраля Саудовская Аравия, участница ОПЕК, снижает квоту добычи нефти на 158 тыс. баррелей в день, помимо общего снижения. Азиатские рынки на фоне роста японской валюты провели торги в минус. Nikkei 225 снизился по итогам торгов на 106,77 пунктов до 17,383.42, или на 0,61%. Торги практически во всех азиатских странах проходили на фоне давления медведей. Особенное стоит отметить китайский рынок, снижение по акциям на котором вчера составило в среднем -6,0% по итогам сессии. Европейские торги на LME (London Metal Exchange) закончились не в пользу быков. Стоимость тонны никеля упала более чем на 4,0% или на $1825 за тонну. Европейские торги прошли достаточно спокойно вчера. Немецкая площадка показала рост на 0,93% (DAX прибавил 62,22 пункта). По состоянию на 10:45 MSK российский рынок прибавил уже 1,36% сначала торгов. Сейчас индекс торгуется на 1849,53. Основной причиной стартового роста вначале дня является рост стоимости нефти на американской сессии во вторник. В целом, рынок FX ведет себя достаточно спокойно. По данным диллеров объем торгов минимален. Около 70% участников рынка ожидают данных по США и занимают нейтральную позицию на рынке. Напомним, что сегодня в 16:30 в США выйдет предварительное значение годового роста ВВП в 4 квартале. Эксперты оценивают рост ВВП в 3,0% на фоне минувшего роста в 2,0%. В это же время выйдет ценовой дефлятор ВВП в 4 квартале. Ожидается уровень 2,4%. Чем выше данной отметки вырастет дефлятор - тем больше шансов для роста доллара в результате роста ставки процента. В 22:15 FOMC огласит решение по ставке процента внутри США. Сейчас ставка по федеральным фондам равна 5,25% и очень маловероятно, что ставку повысят. Любое другое решение приведет к огромной динамике торгов ближе к ночи. Особенное внимание экспертов приковано к высказываниям Бена Бернанке (глава ФРС) относительно будущего ставки в стране.



EUR/USD

Сегодня по еврореиогу вышла порция фундаментальных данных. Розничные продажи по Германии несколько превзошли ожидания экспертов. Рост уровня продаж, вероятно, был зафиксирован на фоне роста продаж перед 1 января, когда ставка НДС выросла на 3% согласно указу канцлера Германии. Розничные продажи в декабре выросли на 2,4%. В 11:55 публикуются данные по рынку труда в Германии. Через 5 минут выйдет показатель безработицы в ЕС, а также индекс деловых настроений (Economic sentoment index) в январе. Техническая картина по евро пока неизменна. Диллеры отмечают, что большинство участников рынка предпочитают находится вне рынка и занимать нейтральную позицию накануне важных фундаментальных данных по США, которые выйдут в 16:30 и 22:15 MSK. Пара ограничена рядом мощных поддержек, которые хорошо видно на 4-часовом периоде. Диапазон $1,2900 - $1,2930 выступает как техническим, так и психологическим уровнем поддержки. Отметка $1,2875 отвечает за локальные минимумы, на которых евро находился 12 и 26 января этого года. Желания снижаться дальше рынок так и не показал. В ближайшие торговые часы можно ожидать начала отработки фундаментальных даных по США и, как результат, возможный рост доллара к $1,2915 - $1,2930.

USD/CHF

Швейцарский франк постепенно щупает новые минимумы относительно доллара. Пара USD/CHF постоянно торгуется выше отметки chf1,2500, показывая достаточно сильный настрой быков по доллару. Текущий торговый диапазон пары можно описать уровнями chf1,2500 - chf1,2550. Основная причина столь долгого нахождения франка на минимумах против доллара - фундаментальный анализ. Причина лежит в простом дифференциале ставок процента. Разница между ставками процента в США и Швейцарией равна 3,25% (5,25% в США и 2,0% в Швейцарии) в пользу Штатов.Несмотря на рост цены на золото и нефть, данный фактор остается пока определяющим. Если попытаться спрогнозировать дальнейшее поведения курсов с точки зрения ставок процента, можно сказать, что по отношению к доллару падение франка может несколько замедлиться, так как FOMC вряд ли повысит ставку до 5,50% в ближайшее время, а вот по отношению к евро и стерлингу франк может поставить новые минимумы. Напомним, что по пара EUR/CHF установила максимальное значение с момента введения евро в свободную торговлю в 1999 году - уровень chf1,6260. По отношению к стерлингу франк упал до 6-летнего минимума - chf2,4753. Техническая ситуация по USD/CHF пока особенно не изменилась. Пара ограничена серьезынм диапазоном сопротивления chf1,2560 - chf1,2600, в котором, по словам диллеров, находится большое количество заявок на продажу доллара против франка. Уровнями поддержки для пары можно назвать отметки chf1,2530 и важнейший психологический уровень chf1,2500.

GBP/USD

Британский фунт торгуется ниже $1,96 по состоянию на 11:30 MSK. Причиной столько резкого спада стерлинга с $1,9916 (максимальная отметка кабеля с 1992 года) стало высказывание главы Банка Англии Мервина Кинга, который на пресс-конференции в Бирмингеме заявил, что "в ближайшее время уровень инфляции в стране может резко упасть". Это стало причиной столь тотального слива фунта. Уровень коррекции по Фибоначчи, который находится на $1,9585 пока особенно не выдерживает натиска, и если пара прогнется ниже, стоит ожидать сильного давления медведей. Следующим важным уровнем поддержки для стерлинга станет отметка 61,8% коррекции (рост от $1,9260 до $1,9916), которая находится на $1,9510. Диапазон $1,9425 - $1,9500 можно назвать последним уровнем, после которого уже не стоит говорить про пресловутый $2,0 и так далее. Если паре удасться пробить данные отметки и закрепиться ниже уровней по итогам недели - можно ждать еще больший спад рынка. Вернемся немного в историю. В сентябре 1992 года британский фунт сумел вырасти до $2,0110 по отношению к доллару. Дальше была игра спекулянтов, в результате чего пара была отброшена на $1,4036 в течение 6 месяцев. Отметка $2,0 обладает не столько технической важностью, сколько макроважностью для всей мировой экономики. Не исключено, что сегодняшнее движение, свидетелями которого мы являемся приведет нас к $1,80 уже к концу весны как минимум. Многое, действительно, будет зависеть от ставки процента в стране и, самое главное, от уровня инфляции.

USD/JPY

Ситуация с японской валютой накаляется. На следующей неделе состоится встреча министров финансов стран Большой Семерки (G-7) (встреча состоится 8-9 февраля). Позиция иены может стать одной из повесток заседания. На саммите, скорее всего, будет обсуждаться ситуация по ставкам процента среди стран-участниц и потоки капиталов на отдельные рынки валют. Япония имеет минимальный уровень ставки процента среди стран G-7 - всего 0,25%. Инвесторам выгодно одалживать деньги в иенах и переводить активы в доллары или стерлинги. На фоне слухов о "японском вопросе" на саммите стран G-7 иена растет уже второй день подряд. Пара USD/JPY торгуется вокруг отметки Y121,30. Японские газеты сегодня распространили заявление члена Комитета ЕЦБ Кристиана Ноера, который заявил, что "сегодняшная стоимость иены не отображается реальной силы японской экономики". На торгах в Токио иена выросла по отношению к 16 основных валютам, в том числе и против оззи. Эксперты отмечают, что ЕЦБ может отправить некоторую ноту протеста официальным лицам Банка Японии в связи минимальной ставкой процента, которая ставит японских экспортеров в более выгодное положение, так как внутрення валюта очень дешевая. Европейски очень обеспокоены снижением иены против евро. За последние 3 месяца иены упала на 5,1% против евро, в то время как доллар потерял всего на 1,5% против доллара. Техническая картина по иене пока не особенно изменилась. Общее настроение рынка играет не в пользу японской валюты. Сейчас можно ожидать снижение стоимости USD против иены максимум до Y120,00 - Y120,50 в ближайшие недели, после чего пара имеет все шансы достичь отметки Y124,00.